2019年10月28日—11月6日，我們再次考察了中國在印尼建設的一些鎳鐵廠，現在選擇一個新的課題談談看法。這個課題是：如何認識在非鎳礦產區建設鎳鐵廠的問題。

　　目前中國的大批企業家，集中在蘇拉維西、馬魯古、巴新等鎳礦產區進行建設鎳鐵廠的研究，摩羅瓦里地區投產的、在建設的、計劃建設的鎳鐵廠密度之大，讓我們感觸頗深。除了位于西爪哇的Indoferro和世紀冶金兩個小規模的鎳鐵廠、位于Makassar東南方向班塔恩縣境內的華迪的鎳鐵廠(2*16.5MW)以外，新建設的鎳鐵廠全部集中在蘇拉維西、馬魯古兩個鎳礦產區，有些規劃的項目選擇巴新地區。

　　由于中國的鎳鐵廠面臨高礦價、高運費、高電價、高燃料價、高勞動力成本、高環保成本的壓力，紛紛到鎳礦產地尋求發展是非常正確的路，也是鎳鐵行業發展的必由之路。印尼和菲律賓的鎳鐵生產規模一旦可以基本滿足不銹鋼冶煉之需時，中國的鎳鐵行業將失去市場競爭力，逐漸萎縮并退出競爭。

　　這次對建設在塔恩的鎳鐵廠進行了考察，我們認為，他們有自己獨到的優勢，為在非鎳礦產區建設鎳鐵廠提供了一個可行的方案。

　　1.關于礦石的到廠的價格問題：

　　總的看，印尼鎳礦價格上調是必然趨勢，也是合理之舉。

　　印尼能源和礦產資源部(ESDM)公布2020年2月的鎳礦基準價，規定如下：NI:1.7%品位鎳礦價格為28.37FOB美元/濕噸，NI:1.8%品位鎳礦價格為30.04FOB美元/濕噸，NI:1.9%品位鎳礦價格為31.71FOB美元/濕噸，為不含稅價格。采礦者支付的特許權使用費是基準價格的10%。

　　目前在印尼的中資鎳鐵廠購買的鎳礦價格比這個價格低得多，所以我們認為，鎳礦價格上調是必然的，也是合理的。

　　由于獨立的鎳礦的儲量通常比較小，許多小型的鎳礦不具備建設冶煉廠的條件，所以鎳礦主要以貿易為主。除了安塔姆和INCO(淡水河谷)這些老牌企業，因為資源豐厚，以自產礦為主外;中資建設的鎳鐵廠，從企業長遠生產用礦石考慮，多數以購買鎳礦主。

　　目前開采中的鎳礦距離駁船碼頭距離近，陸地運輸費用不高。另外，鎳鐵廠多建在海邊，上岸后汽車運輸距離很近，有的項目還直接用皮帶運輸到料場。實際上FOB價就是在駁船上的價格。目前，由于中國新建設鎳鐵廠密布在蘇拉維西的摩羅瓦里地區，隨著這個區域還將有更多的鎳鐵廠的投產(青島城投、萬象等)，這個區域的鎳礦供應會趨緊。

　　地處塔恩的鎳鐵廠，本地區沒有鎳礦，可以在全印尼選擇性的購買鎳礦。實際上，這種購買方式有利于調整鎳鐵比、鎂硅比。

　　如果塔恩鎳鐵廠從蘇拉維西地區購買鎳礦，與蘇拉威西鎳礦區的鎳鐵廠比較，一般船運費大約每濕噸價格高1美元。因為，這些工廠都是通過駁船運輸，海洋運輸距離遠600-1000公里。塔恩的工廠距離駁船碼頭只有不到1000米，目前直接有汽車進廠，將來可以用皮帶機運輸進廠。

　　如果在南加里曼丹建設冶煉廠，利用從加里曼丹向蘇拉維西運煤空載駁船運輸部分東南蘇拉威西省或南蘇拉威西省的鎳礦，運費不但不高，反而會低1-2美元。

　　如果從馬魯古等礦區購買鎳礦，到塔恩或南加里曼丹鎳礦的價格則與運到莫羅瓦力價格基本相同。

　　為了爭取比較低的鎳礦的到廠價格，還要加強與運輸電煤的駁船運輸公司協商，或者建立自己的駁船運輸公司。

　　加上莫羅瓦力冶煉廠扎堆擁擠，鎳礦貿易商的交割價格也會逐漸抬高。所以，在印尼南加里曼丹或馬卡薩建設鎳鐵冶煉工廠，若冶煉廠離碼頭近，其鎳礦到廠價格與鎳礦礦區的冶煉廠鎳礦到廠綜合價，差不多一致。

　　2.電費的比較：

　　如果在非鎳礦產區建設鎳鐵廠的同時，也建設自備發電廠，則與在鎳礦產區建設鎳鐵廠的電價相似。如果選址條件好，利用電煤就地供應的優勢，建設坑口電站，發電成本更有優勢。我們先重點討論的是利用印尼國電供應電力時，成本相差多少?

　　印尼國電的電價如下表：

　　在印尼加里曼丹的部分地區(如鎳鐵廠所在的塔恩地區、南加里曼丹地區)由于煤炭資源豐富、電力供應能力的增加超過了用電量的增加，造成電力供應過剩。印尼國電公司(PLN)對于這些地區的大型電力用戶采用優惠的供電政策。PLN可以將電力以150KV的電壓供電到大用戶。例如最近PLN與印尼三林集團在南加里曼丹的SEBUKU鐵礦簽訂了優惠供電協議，將通過海底電纜向礦山供電，最大供電能力為300MW，2020年12月份完成一期供電設施建設，一期最低供電量≥30MW。

　　供電的電價初步確定為900盾/度，匯率1957.5826盾/元。折合人民幣：0.46元/Kwh。加上損耗，則用電的實際成本約為0.47元/Kwh。

　　印尼的鎳礦產區都沒有煤，在鎳礦產區建設電廠用的電煤只能從加里曼丹或澳洲運來。加上生產規模和孤網運行的限制，近年來鎳鐵廠建設的發電機組都比較小(30-80MW)，所以發電效率比較低些。為此，雖然發電成本較低(約0.3元/Kwh)，但是由于自備電廠一般是獨立核算，為盡快回收發電廠的巨額投資，提高了供電價格(約0.45元/Kwh)。

　　與國內的鎳鐵廠相比，印尼政府允許鎳鐵廠建設自備電廠，電價的優勢不言而喻。但是，電廠也要計算投資回收期，如果是大型工業園，鎳鐵冶煉廠和電廠的投資主體一致，自備電廠才能發揮其穩定、廉價的優勢。

　　所以，對于項目前期或小型投資者而言(前期投資金額少于1.5億美金者)，從節省投資、快速回本、用電管理、回避孤網運行的弊端來講，使用印尼國電也是一個很好的選擇。

　　3.其它成本構成要素對生產成本的影響：

　　在焙燒窯和干燥窯使用褐煤做燃料時，在鎳礦產地建廠需要比較高的運費，塔恩的工廠則煤的運輸成本比較低些。

　　勞動成本和環境成本，與中國的鎳鐵廠比，優勢是顯而易見的。相對于中國，印尼工人的工資低，勞動成本低些。且環保要求不嚴格，無需處理煙氣尾氣中的氮氧化物，節省了投資，也降低了運行費用。印尼鎳鐵廠對于爐渣的利用和處理沒有什么要求。

　　成品的運輸，相對的講，塔恩的工廠比較有優勢。因為他們近鄰瑪卡薩國際港口，又享受印尼保稅區的政策，所以優勢明顯。駁船從瑪卡薩裝載空的集裝箱到工廠的駁船碼頭，工廠用汽車裝船。馬卡薩有到上海的固定航運線，目前是每周一班，國際間的運輸費用是每個40尺集裝箱約200美元，每個集裝箱允許裝貨量約20噸。由此來看，國際間的運輸費用比較低。

　　蘭炭目前也從中國購入，將來可以從北加里曼丹的蘭炭廠購買。由于享受保稅區的政策，蘭炭不納稅到廠的價格不高。與礦石產地的鎳鐵廠的價格相似或略低些。

　　目前印尼鎳鐵廠都是通過配礦來調整硅鎂比，不用石灰石或白云石造渣，所以石灰等原料不用比較。

　　4.地質和氣象條件對于建設投資的影響：

　　因為印尼地處全球最活躍的地震帶——環太平洋地震帶上，所以印尼是典型的地震多發國家,每年都要發生數千次地震。

　　印尼地震主要發生在：蘇門答臘、爪哇島、蘇拉威西島、馬魯古、巴布亞省地區。而煤的主產區加里曼丹地區基本上沒有破壞性地震的記錄。所以加里曼丹地區建筑物設計的地震設防等級低，從而大大降低了建筑投資。

　　在非鎳礦產區選擇港口條件好、土地平坦、自然條件好的地區建鎳鐵廠是一種好的選擇。

　　5.在非鎳礦產區建設鎳鐵廠成本的估算：

　　當用含鎳1.8%，含鐵在20%以下，鎂硅比都比較合適的礦石為原料，生產含鎳10%的鎳鐵時的成本進行估算。我們對塔恩或南加里曼丹新建RKEF鎳鐵冶煉廠成本僅需估算，生產全成本運到中國到岸含稅價約(連云港)約680元/鎳點。

　　與建設在鎳礦產區的有自備電廠的鎳鐵廠相比，在加里曼丹與馬卡薩建設鎳鐵冶煉廠，使用國網電。以同等設備技術水平、同等生產管理水平、同等煤價，以最不利的電價和礦石因素考慮，造成噸鐵成本上約比莫羅瓦力高約100元/噸，即10元/鎳點。這點成本的上升對于近280元/鎳點的利潤來說，在未來兩年內都不會存在問題。何況在技術和管理上，狠下功夫也可以輕松扳回幾十元的利潤。若選址靠近煤礦與海岸線，則利潤會反超莫羅瓦力的部分冶煉廠。

　　綜合考慮建廠條件和建廠費用的差別、煤的價格、利用運輸電煤的返回的駁船運輸礦石等因素的影響，預計在非鎳礦產區建設鎳鐵廠，如果選址條件、技術、管理水平好，生產成本反而會低些。

　　所以，我們認為，建設鎳鐵冶煉廠，其選址的條件未必非要建在礦區。綜合對比，在非鎳礦產區建設冶煉廠也不失為一種選擇。